Anleihegläubiger machen Weg frei für umfassende Rekapitalisierung der Adler Group EQS-News: Adler Group S.A. / Schlagwort(e): Kapitalrestrukturierung Anleihegläubiger machen Weg frei für umfassende Rekapitalisierung der Adler Group 18.06.2024 / 14:00 CET / CEST Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.

Anleihegläubiger machen Weg frei für umfassende Rekapitalisierung der Adler Group

EQS-News: Adler Group S.A. / Schlagwort(e): Kapitalrestrukturierung
Anleihegläubiger machen Weg frei für umfassende Rekapitalisierung der Adler
Group

18.06.2024 / 14:00 CET/CEST
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Anleihegläubiger machen Weg frei für umfassende Rekapitalisierung der Adler
Group

  * AGPS BondCo PLC erhält überwältigende Zustimmung im Rahmen der
    Gläubigerabstimmung

  * Bedeutender Schritt in Richtung Stabilisierung der Gruppe

Luxemburg, 18. Juni 2024 - Die Anleihegläubiger der Adler Group S.A. ("Adler
Group" und zusammen mit ihren Tochtergesellschaften die "Gruppe") haben den
Weg für die umfassende Rekapitalisierung der Gruppe freigemacht, nachdem
eine verbindliche Vereinbarung mit einem Lenkungsausschuss der
Anleihegläubiger am 24. Mai 2024 bekannt gegeben wurde. Mehr als 90 % der
gegenwärtigen und abstimmenden Anleihegläubiger jeder Serie haben der
Änderung der Bedingungen der vorrangig besicherten Anleihen (die "Anleihen")
zugestimmt, die von AGPS BondCo PLC (die "Gesellschaft"), einer 100 %
direkten Tochtergesellschaft der Adler Group, ausgegeben wurden. Die 75%ige
Mehrheit der (gegenwärtigen und abstimmenden) Anleihegläubiger, die zur
Umsetzung der vorgeschlagenen Änderungen benötigt wird, wurde in jeder
Anleihe-Serie bei weitem übertroffen, was ein Zeichen für die starke und
einheitliche Unterstützung bei der Durchführung bestimmter Änderungen der
Anleihe ist (die "Vorgeschlagenen Änderungen"). Die Anleihegläubiger
stimmten in einer Abstimmung ohne Versammlung ab, die vom 14. Juni 2024,
00:00 Uhr MEZ bis zum 17. Juni 2024, 24:00 Uhr MEZ erfolgte.

"Wir sind dankbar für die überwältigende Unterstützung, die wir von den
Anleihegläubigern erhalten haben. Wir werden weiterhin mit ihnen und unseren
Aktionären zusammenarbeiten, um das angestrebte Ziel der Stabilisierung der
Adler Group zum Wohl aller Stakeholder zu erreichen", sagt Thierry
Beaudemoulin, Mitglied des Verwaltungsrats und CEO der Adler Group.

Die umfassende Rekapitalisierung soll durch die Umwandlung bestimmter
existierender Anleihen in nachrangige, ewige Anleihen, welche nach IFRS als
Eigenkapital zu klassifizieren sind, umgesetzt werden. Damit wird das
Eigenkapital der Adler Group um circa EUR 2,3 Mrd. gestärkt und die Bilanz
stabilisiert. In dem Zusammenhang wird die Verlängerung der Fälligkeiten
bestimmter bestehender Schulden der Gruppe bis Dezember 2028, Dezember 2029
und Januar 2030 erwartet. Außerdem wird der Adler Group bis zu EUR 100 Mio.
zusätzliche Liquidität durch eine Erhöhung der existierenden 1L New Money
Facility, sowie die Möglichkeit des Rückbehalts von Veräußerungserlösen von
bis zu EUR 250 Mio. bereitgestellt, die seit April 2024 erzielt wurden und
ansonsten für die verpflichtende Rückzahlung der bestehenden 1L New Money
Facility verwendet werden würden.

"Die überwältigende Unterstützung unserer Anleihegläubiger ist ein
entscheidender Schritt in Richtung Stabilisierung der Adler Group",
kommentiert Stefan Brendgen, Vorsitzender des Verwaltungsrates der Adler
Group. "Darüber hinaus ist das Ergebnis der Gläubigerabstimmung ein Beweis
für die großartige Arbeit der Adler Teams und ihrer Berater."

Nächste Schritte
Die Gesellschaft wird die Umsetzung der Vorgeschlagenen Änderungen
veranlassen, die von der Erfüllung bestimmter, in der entsprechenden
Aufforderung zur Stimmabgabe genannten Bedingungen abhängig ist. Die
Gesellschaft wird die Anleihegläubiger informieren, sobald die Bedingungen
für die Vollziehung erfüllt sind oder auf sie verzichtet wurde.

In Anbetracht der Abstimmungsergebnisse der Gläubigerabstimmung hält es die
Gesellschaft für angemessen, den Fortgang des am 5. Juni 2024 eingeleiteten
englischen Restrukturierungsplanverfahrens bis zur Umsetzung der
Vorgeschlagenen Änderungen durch die Gläubigerabstimmung zu verzögern. Die
Gesellschaft behält sich jedoch die Möglichkeit vor und ist weiterhin
bereit, das Restrukturierungsplanverfahren fortzusetzen, sollte dies für die
Umsetzung erforderlich werden.
Kontakt
Investor Relations
T +352 203 342 10
E investorrelations@adler-group.com


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